资产负债管理根据g-h分布的统计特性，提出了基于投资组合极端损失的VaR计算方法——VaR法。该方法结合了分析方法、历史模拟方法和极值理论方法的优点，能够较好地处理组合回报的不对称现象的厚尾现象。证券市场的实证研究表明，该方法优于常用的δ-正态方法。 背景 传统的ALM(Asset-Liability Management，资产负债管理)过于依赖报表分析，缺乏时效性；利用方差及β系数来衡量风险太过于抽象，不直观，而且反映的只是市场（或资… [ 进入词条 ][ 进入VAR方法维吧 ]